Overnatningsposition i XM
Rollover ved XM
- Konkurrencedygtige swaprenter
- Gennemsigtige byttepriser
- 3-dages rollover-strategi
- Efter gældende rentesatser
Hold dine positioner åbne natten over
Stillinger, der holdes åbne natten over, kan blive opkrævet rollover-renter. I tilfælde af forex-instrumenter afhænger det beløb, der krediteres eller opkræves, af både den indtagne position (dvs. lang eller kort) og kursforskellene mellem de to handlede valutaer. For aktier og aktieindekser afhænger det krediterede eller opkrævede beløb af, om der er taget en kort eller lang position.Bemærk venligst, at rollover-rente kun pålægges kontante instrumenter. I tilfælde af futures-produkter, som har en udløbsdato, er der ingen overnatningsgebyrer.
Om Rollover
Rollover er processen med at forlænge afviklingsdatoen for en åben position (dvs. datoen for hvilken en udført handel skal afvikles). Forex markedet tillader to hverdage til at afvikle alle spothandler, hvilket indebærer fysisk levering af valutaer.
I marginhandel er der dog ingen fysisk levering, og derfor skal alle åbne positioner lukkes dagligt ved dagens slutning (22:00 GMT) og genåbnes den følgende handelsdag. Derfor skubber dette afviklingen ud med en handelsdag mere. Denne strategi kaldes rollover.
Rollover aftales gennem en swap-kontrakt, som har en omkostning eller gevinst for handlende. XM lukker og genåbner ikke positioner, men den debiterer eller krediterer blot handelskonti for positioner, der holdes åbne natten over, afhængigt af de aktuelle rentesatser.
XM Rollover-politik
XM debiterer eller krediterer kunders konti og håndterer rollover-renter til konkurrencedygtige priser for alle positioner, der holdes åbne efter 22:00 GMT, det daglige banktidspunkt.
Selvom der ikke er nogen rollover på lørdage og søndage, når markederne er lukkede, beregner bankerne stadig renter på enhver position, der holdes åben i weekenden. For at udjævne denne tidsforskel anvender XM et 3-dages overførselsgebyr om onsdagen.
Beregning af rollover
For Forex og Spot Metals (Guld og Sølv)
Rollover-kurser for positioner på forex-instrumenter og spotmetaller opkræves i morgen-næste dag (dvs. i morgen og næste dag), inklusive XM-tillægget for at holde positioner natten over. Tom-next-kurserne bestemmes ikke af XM, men er afledt af renteforskellen mellem de to valutaer, som en position blev taget i.
Eksempel:
Forudsat at du handler med USDJPY, og at tom-next-kurserne er som følger:
+0,5 % for en lang position
-1,5 % for en kort position
I dette scenarie er renterne i USA højere end i Japan. En lang position i valutaparret, der holdes åben natten over, ville modtage +0,5 % - XM-margen.
Omvendt er beregningen for en kort position -1,5 % - XM-margenet.
Mere generelt er beregningen som følger:
Handelsstørrelse X (+/- tom-next rate – XM mark-up)*
Her afhænger +/- af kursforskelle mellem de to valutaer i et givet par.
*Beløbet omregnes til valutapoint i tilbudsvalutaen.
For aktier og aktieindekser
Rollover-kurser for positioner på aktie- og aktieindeks bestemmes af den underliggende interbankrente for aktien eller indekset (f.eks. for et australsk-noteret værdipapir, det vil være den rente, der opkræves mellem australske banker for kortfristede lån), plus /minus XM mark-up på henholdsvis lange og korte positioner.
Eksempel:
Forudsat at du handler i Unilever (en britisk noteret aktie), og at den korte interbankrente i Storbritannien er 1,5 % pa, for en lang position, der holdes åben natten over, er beregningen som følger:
-1,5 %/365 – XM dagligt mark-up
Omvendt er beregningen for en kort position +1,5%/365 – XM daglig mark-up.
Mere generelt er beregningen som følger (med dagspriser som vist nedenfor):
Handelsstørrelse X lukkekurs X (+/- kort interbankrente – XM mark-up)
Her afhænger +/- af, om man har taget en kort eller en lang position på et instrument.
